Главная Forex: суть и основные понятия Как стать трейдером Торговые стратегии Механические торговые системы Взгляд на форекс с другой стороны Forex изнутри Лучшие дилинговые центры
Начинающему трейдеру Торговые стратегии Лучшие дилинговые центры

Грант К. Управление рисками в трейдинге

Американский менеджер, спец. по управлению рисками, управляющий партнер американского подразделения фирмы Cheyne, рассказывает в книге как профессионально овладеть этой наукой и в чем её суть. К.Грант также является членом совета директоров Managed Futures Association. Данная книга рассчитана как на начинающих трейдеров, так и на руководителей крупного ранга.

Какой Форекс-брокер лучше?          Альпари          NPBFX          Exness          Сделай свой выбор!
Какой брокер лучше?    Альпари    NPBFX    Exness

3. Метод Статистического Моделирования (метод Монте-Карло)

Подход к расчету VaR по методу Монте-Карло похож на тот метод Монте-Карло, который применяется для вычисления модели ценообразования опционов. В соответствии с этим методом, программа генерирует большие объемы случайных чисел, имитирующих реально возможные результаты изменения цен отдельной ценной бумаги (на основе определяемого пользователем набора сценариев) и затем статистически классифицирует их в соответствии с их вероятностью. Затем программа присваивает VaR значение, привязанное к заданному доверительному интервалу. Например, программа расчета VaR по методу Монте-Карло для фиксации риска в 95-процентном доверительном интервале может переоценивать целые портфели до нескольких миллионов раз, чтобы определить весь диапазон возможных значений прибылей/убытков и затем установить такое значение VaR, чтобы значения 95°/) наблюдений были меньше этой цифры, а оставшиеся 5% – больше ее.

Преимущество моделирования по методу Монте-Карло состоит в том, что с помощью строгой экстраполяции рыночной истории по огромному числу результатов можно получить лучшую картину полного возможного распределения цен для данного портфеля, и, таким образом, иметь больший объем информации в отношении вероятностей возникновения широкого спектра возможных результатов.

Торговые условия одного из наиболее надежных Форекс-брокеров – компании «NPBFX» (Форекс от Нефтепромбанка). Низкие спреды, кэшбек – до 60%, качественная аналитика, бесплатные торговые стратегии и обучающие материалы. Разрешен скальпинг и высокочастотная торговля, любые торговые советники и стратегии. Минимальный депозит – от $10.

Кроме того, метод Монте Карло может быть полезен для портфелей с большим количеством опционов: он предусматривает оценку практически неограниченного числа сочетаний цен и волатильностей лежащих в основе опционов базовых инструментов, а это является хорошей базой для определения стоимости опционов, содержащихся в данном портфеле, – в том числе и тех, что связаны с наиболее жесткими рыночными условиями, способными вызвать резкое колебание стоимости портфеля. Однако моделирование по методу Монте-Карло для большинства простых портфелей, наверное, будет чересчур мощным орудием любое увеличение точности становится в этих случаях просто несопоставимым с теми издержками, которые связаны с повышением уровня сложности и объемом необходимых для этого вычислений.

Стоит отметить, что для всех, кроме наиболее сложных портфелей с очень тонкими характеристиками ценообразования, результаты расчета VaR по всем трем описанным методам должны вполне соответствовать друг другу. На самом деле, я думаю, гораздо важнее потратить свое время на то, чтобы просто ввести расчет VaR в практику, чем транжирить ресурсы, выбирая, какой именно метод предпочесть. Выберите тот, который вам кажется наиболее подходящим с учетом характеристик вашего портфеля и ограничений, налагаемых на имеющиеся ресурсы, и включите его в свой процесс принятия решений. Остальное, как говорится, несущественно.

Далее

Торговые стратегии Forex

Яндекс.Метрика